레버리지 ETF와 노보노삼성닉스 -1. 간략한 설명

거래를 안한지 한 3주 정도 넘은것 같은데

그 동안 괜히 숏 잡다가 돈도 많이 털리고
의지가 꺾인게 아니라
말 그대로 돈 털려서 잠시 쫒겨난거임 ㅋㅋㅠ

마침 오늘 전자닉스 2x ETF 상장했다길래 오래간만에 한번 봤는데
이거 숏 타이밍이 될 수 있을것 같음

 

1. 레버리지 ETF에 대해 (다소 의역)

ETF는 쉽게 생각하면 그냥 펀드임
글로벌 헬스케어 펀드, 코리아 파이팅 펀드 이런거

대한민국 대통령들은 다들 경제, 증시 부양하겠다
이런 마케팅으로 다들 가입했던 것으로 기억함

 

그런데 펀드를 직접 가입해본
동년배들이 있는지 모르겠는데
이거 엄청 불편하고 번거로움

상품 설명, 투자 위험 고지 별거 다하고
서류 몇장씩 싸인해야하고
가입했다가 해지하는것도 며칠씩 걸림

국내 펀드는 그나마 괜찮은데
미국이랑 베트남, 인도 같이
주식 매도하고 입금까지 며칠 걸리는 펀드는
해지하는데 5영업일인가 걸렸던 것으로 기억함

 

이때 이 번거로운걸 그냥 빼버린게 ETF임

예를 들어서 님들 제가 가입한 1000만원짜리 펀드 있는데
해지하기 귀찮은데 그냥 님이 제가 가입한 펀드 통째로 사실?

아니다 그냥 1000명한테 개당 1만원씩 팔게요.
그 이후에는 니들끼리 거래를 하든 말든 알아서 하시고
어차피 다 안팔리고 저도 들고 있으니까
제가 HTS나 MTS에서 매도 매수 호가도 대드림 ㅎㅎ

이런걸 자산운용사에서 해주는거임
그리고 0.5% 정도 성과보수를 받는거고

 

이게 일반적인 펀드는 그냥
1000억으로 삼성전자 250억 사고 하이닉스 150억 사면서 1000억 채운다음
누가 1000만원 해지한다고 하면
삼성전자 250만원, 하이닉스 150만원 매도, 나머지 종목도 비중대로 매도하고
그 돈을 돌려주면 되는 간단한거임

 

그런데 레버리지 펀드는 이게 안되자나
삼성전자 2배로 추종한다고 했을때

1000억짜리 펀드가 삼성전자를 10만원에 100만주 샀다고 생각해보자
이때 삼성전자가 20만원으로 100% 올랐으면 (원래 100% + 상승분 100%)

그러면 이 펀드는 레버리지 펀드니까 삼성전자가 200% 오른 셈이고
주당 30만원의 가치 (원래 100% + 상승분 200%)
즉, 이 펀드의 가치는 2000억이 아니라 3000억이 되어야함

그래야 사람들이 해지한다고 했을때 돌려줄 수 있으니까

그러다보니 그냥 주식만 담으면 안되고
좀 정밀하게 계산된 파생상품을 담아야함

예를 들어

삼성전자 주식 선물 (10배) 10% + 현물 90%
or 삼성전자 콜옵션 (대충  10배~50배) 5% + 현물 95%

자세한 숫자는 모름. 계산한거 아니기도 하고
옵션 섞으면 시간 가치도 있어서 좀 복잡해짐

 

나는 이게 숏타임의 트리거가 될 수도 있다고 생각하는것